經(jīng)歷了2016年的寒冬之后，2017年我國(guó)化肥行業(yè)逐漸復(fù)蘇。在國(guó)際產(chǎn)能增加、需求增速下降的大形勢(shì)下，我國(guó)化肥行業(yè)交出了較為滿意的答卷，尤其是氮肥領(lǐng)域，成功實(shí)現(xiàn)扭虧為盈。但是整個(gè)行業(yè)的發(fā)展仍然步履維艱，去產(chǎn)能任務(wù)任重而道遠(yuǎn)，隨著轉(zhuǎn)型升級(jí)的不斷深入，行業(yè)將逐漸走上健康的軌道。
2017年回顧
化肥產(chǎn)量持續(xù)下降
根據(jù)中國(guó)石油和化學(xué)工業(yè)聯(lián)合會(huì)數(shù)據(jù)顯示，1~9月，全國(guó)化肥產(chǎn)量（折純，下同）5045.4萬(wàn)噸，同比下降5.2%，降幅比上半年擴(kuò)大0.7個(gè)百分點(diǎn)，2017年1~9月全國(guó)化肥產(chǎn)品產(chǎn)量見(jiàn)表1。其中，氮肥產(chǎn)量3181.4萬(wàn)噸，下降9.8%；磷肥產(chǎn)量1368.3萬(wàn)噸，增幅3.2%；鉀肥產(chǎn)量483.5萬(wàn)噸，增幅3.7%。
2017年，氮肥行業(yè)由于落后產(chǎn)能退出、開(kāi)工率下降、原材料價(jià)格上漲等因素影響，整體運(yùn)行情況好于去年。2017年1~9月氮肥行業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為1764.9億元，同比增長(zhǎng)12.9%；全行業(yè)利潤(rùn)總額38.0億元，同比扭虧增盈。
磷肥行業(yè)表現(xiàn)也較去年優(yōu)異，根據(jù)上市公司季報(bào)，前三季度三家磷肥上市公司（魯北化工、六國(guó)化工和云天化）凈利潤(rùn)8397.27萬(wàn)元，業(yè)績(jī)同比增加105.24%，磷肥行業(yè)整體利潤(rùn)較去年同期大幅增加。
鉀肥行業(yè)產(chǎn)量增加，但受銷售價(jià)格下降等因素影響，今年前三季度鉀肥上市公司業(yè)績(jī)一般。鹽湖股份受氯化鉀銷量減少以及海納化工2.14火災(zāi)事故等影響，虧損8.59億元；藏格控股業(yè)績(jī)相對(duì)較好，盈利6.75億元。
進(jìn)口升、出口降
今年由于國(guó)際市場(chǎng)價(jià)格較低，導(dǎo)致國(guó)內(nèi)化肥進(jìn)口量上升。2017年1~10月，我國(guó)化肥總進(jìn)口量750.7萬(wàn)噸，進(jìn)口金額19.2億美元，與2016年1~10月化肥進(jìn)口量621.82萬(wàn)噸相比，增加20.7%。
2017年化肥出口關(guān)稅政策利好明顯，化肥零關(guān)稅品種大幅增加。尿素、磷酸二銨、磷酸一銨、氯化銨、過(guò)磷酸鈣、重過(guò)磷酸鈣、含氮磷兩種元素的二元肥、10公斤以下小包裝化肥等產(chǎn)品均為零關(guān)稅。另外，氮、磷、鉀三元復(fù)合肥的出口關(guān)稅也從30%調(diào)整為20%，下調(diào)了10%。
鉀肥由于國(guó)內(nèi)產(chǎn)不足需，氯化鉀和硫酸鉀出口仍保持600元/噸的關(guān)稅，肥料用硝酸鉀仍按5%征收關(guān)稅，其他礦物鉀肥按30%征收。
據(jù)國(guó)家海關(guān)總署統(tǒng)計(jì)，2017年1~10月，我國(guó)化肥出口量2083.3萬(wàn)噸，出口金額50.5億美元，同比分別下降7.8%和6.8%。化肥出口量下滑主要在于尿素出口量大減，今年國(guó)內(nèi)尿素價(jià)格由于煤炭?jī)r(jià)格走高以及優(yōu)惠政策取消等因素影響，國(guó)內(nèi)尿素價(jià)格與國(guó)際價(jià)格始終倒掛，出口受阻。2017年1~10月我國(guó)主要化肥品種出口情況見(jiàn)表2。
進(jìn)口方面，今年國(guó)內(nèi)鉀肥價(jià)格與國(guó)際價(jià)格走勢(shì)相反，國(guó)內(nèi)需求疲軟，價(jià)格走低；與此同時(shí)，國(guó)際市場(chǎng)鉀肥價(jià)格緩慢上升，市場(chǎng)較好。2017年度鉀肥大合同價(jià)格為230美元/噸CFR，較2016年219美元/噸CFR的價(jià)格上調(diào)11美元/噸，上漲5.02%，仍然保持國(guó)際鉀肥“價(jià)格洼地”的地位。
今年1~10月主要品種氯化鉀進(jìn)口621.7萬(wàn)噸，同比提高25.9%，平均進(jìn)口單價(jià)226.5美元/噸，較去年同期264.7美元/噸的價(jià)格下降14.4%。
化肥需求趨減
據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局12月8日公布數(shù)據(jù)顯示，2017年全國(guó)糧食總產(chǎn)量61791萬(wàn)噸，比2016年增加166萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)0.3%。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局對(duì)全國(guó)31個(gè)?。▍^(qū)、市）農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)戶的抽樣調(diào)查和農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)單位的全面統(tǒng)計(jì)，2016年全國(guó)糧食播種面積112220千公頃，比2016年減少815千公頃，下降0.7%。
2017年是深入推進(jìn)農(nóng)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的一年，農(nóng)業(yè)種植結(jié)構(gòu)調(diào)整加快，區(qū)域布局更加優(yōu)化，在主要口糧作物稻谷、小麥播種面積保持基本穩(wěn)定的基礎(chǔ)上，調(diào)減庫(kù)存較多的玉米種植，特別是在玉米非優(yōu)勢(shì)產(chǎn)區(qū)“鐮刀彎”地區(qū)大幅度調(diào)減玉米播種面積，實(shí)行“糧改飼”“糧改豆”，增加雜糧和豆類的播種面積；進(jìn)一步擴(kuò)大花生、中草藥材等非糧作物面積，農(nóng)業(yè)種植結(jié)構(gòu)更加優(yōu)化。
2017年農(nóng)業(yè)部發(fā)布的《開(kāi)展果菜茶有機(jī)肥替代化肥行動(dòng)方案》，計(jì)劃在三大類作物的優(yōu)勢(shì)產(chǎn)區(qū)實(shí)施將有機(jī)肥替代化肥行動(dòng)。在化肥使用量零增長(zhǎng)行動(dòng)方案等政策主導(dǎo)下，化肥消費(fèi)量持續(xù)下降，預(yù)計(jì)化肥農(nóng)業(yè)需求將逐步減少。
工業(yè)應(yīng)用方面，隨著國(guó)家對(duì)環(huán)保、大氣污染的嚴(yán)格治理，對(duì)氮肥工業(yè)需求增加，尤其是電廠脫硫脫硝和車(chē)用尿素是工業(yè)需求新亮點(diǎn)。另外，國(guó)內(nèi)其他工業(yè)的發(fā)展對(duì)工業(yè)硝酸銨、工業(yè)磷銨、工業(yè)鉀鹽等的需求也有一定增長(zhǎng)。因此，工業(yè)應(yīng)用對(duì)化肥的需求量預(yù)計(jì)增長(zhǎng)較大，但因工業(yè)需求占比較低，對(duì)總體化肥需求影響不大。
1~9月，全國(guó)化肥表觀消費(fèi)量（折純，下同）4633.6萬(wàn)噸，同比下降2.9%，降幅比1~6月擴(kuò)大0.3個(gè)百分點(diǎn)。其中，氮肥表觀消費(fèi)量2786.3萬(wàn)噸，降幅6.7%；磷肥表觀消費(fèi)量1036.0萬(wàn)噸，下降2.5%；鉀肥表觀消費(fèi)量799.1萬(wàn)噸，增長(zhǎng)11.5%；磷酸二銨（實(shí)物量）表觀消費(fèi)量865.2萬(wàn)噸，降幅7.0%。
氮肥表現(xiàn)突出
2017年國(guó)內(nèi)化肥市場(chǎng)消費(fèi)持續(xù)疲軟，出口下降，價(jià)格走勢(shì)好于上年，但仍然較低，供給結(jié)構(gòu)性矛盾依然突出，弱勢(shì)行情近期難有明顯改善。未來(lái)化肥市場(chǎng)價(jià)格總體仍將延續(xù)低位震蕩格局，但波動(dòng)可能有所減弱。
2017年氮肥行業(yè)整體好于去年，以尿素為例，年初由于春耕需求較旺，價(jià)格處于高位，出廠價(jià)在1600~1700元/噸徘徊。隨著開(kāi)工率的不斷下降，再加之國(guó)際尿素價(jià)格走高，9月以來(lái)價(jià)格一路攀升，上升至全年最高位，達(dá)到1750元/噸。11月初由于印度棄標(biāo)，國(guó)際市場(chǎng)利好不足，看空情緒增加，價(jià)格小幅回落至1700元/噸附近。后期受天然氣供應(yīng)緊張以及煤炭?jī)r(jià)格偏高影響，價(jià)格大幅下滑可能性不大。
2017年由于玉米銷售價(jià)格較低，農(nóng)民在春耕期間購(gòu)肥意愿不強(qiáng)，尤其是東北地區(qū)春季采購(gòu)進(jìn)展緩慢，磷肥市場(chǎng)除了3月左右的一波漲勢(shì)之外，上半年市場(chǎng)再無(wú)亮點(diǎn)。9月開(kāi)始，原材料硫磺、合成氨原材料價(jià)格上漲，此外伴隨著出口量增加、庫(kù)存偏緊以及復(fù)合肥開(kāi)工率提升等影響，磷酸一銨價(jià)格逐漸抬頭，升至2100元/噸以上。隨著硫磺價(jià)格回落，價(jià)格下行風(fēng)險(xiǎn)加大。
鉀肥市場(chǎng)在春季用肥旺季之后，全年處于陰跌態(tài)勢(shì)，價(jià)格在1900~2100元/噸之間徘徊，波動(dòng)不大。年底隨著復(fù)合肥市場(chǎng)成交好轉(zhuǎn)，鉀肥價(jià)格有望抬頭。
2018年展望
2017年10月18日召開(kāi)的黨的“十九大”指出，“三農(nóng)”是治本之策，堅(jiān)持農(nóng)業(yè)農(nóng)村優(yōu)先發(fā)展，對(duì)支農(nóng)行業(yè)的化肥形成利好。但2018年1月1日起實(shí)施的《中華人民共和國(guó)環(huán)境保護(hù)稅法》，將增加化肥企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)成本，也將促使一批技術(shù)落后、環(huán)保不達(dá)標(biāo)企業(yè)進(jìn)行技術(shù)升級(jí)?？傮w來(lái)說(shuō)，2018年化肥行業(yè)將在機(jī)遇與挑戰(zhàn)中發(fā)展。
產(chǎn)能過(guò)剩局面逐漸改善
近幾年，隨著供給側(cè)改革的不斷深入，化肥行業(yè)的氮肥和磷肥落后產(chǎn)能逐漸退出，行業(yè)提質(zhì)增效明顯。根據(jù)中國(guó)氮肥工業(yè)協(xié)會(huì)測(cè)算，2018年氮肥有效產(chǎn)能預(yù)計(jì)在7000萬(wàn)噸左右；中國(guó)磷復(fù)肥工業(yè)協(xié)會(huì)也提出加速推進(jìn)磷復(fù)肥行業(yè)供給側(cè)改革，后期在行業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的浪潮下，淘汰落后產(chǎn)能是大勢(shì)所趨。
需求量緩慢下降
耕地面積與糧食價(jià)格的變化直接影響到化肥使用量的增減，2017年耕地輪作休耕試點(diǎn)面積擴(kuò)大到1200萬(wàn)畝，玉米種植面積繼續(xù)調(diào)減，到2020年玉米種植面積將調(diào)減5000萬(wàn)畝，農(nóng)業(yè)部提出的有機(jī)肥替代化肥行動(dòng)方案，以及化肥使用量零增長(zhǎng)等政策都將抑制化肥需求。此外，由于糧價(jià)低，玉米實(shí)行市場(chǎng)定價(jià)，價(jià)補(bǔ)分離的政策，農(nóng)民種植性顯著降低，購(gòu)肥積極性將受影響。近年來(lái)的冬儲(chǔ)帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)效益不理想，冬季化肥價(jià)格偏高，經(jīng)銷商備肥態(tài)度謹(jǐn)慎，庫(kù)存量維持在較低水平，多隨進(jìn)隨出避免價(jià)格波動(dòng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，因此化肥下游需求萎縮。
市場(chǎng)維持良好走勢(shì)
2018年春季，受春耕用肥需求刺激，各地拿貨積極性將顯著提升，預(yù)計(jì)這一波堅(jiān)挺行情將持續(xù)至2018年3～4月份，期間雖然不乏小幅震蕩，但總體形勢(shì)看好。氮肥受冬季天然氣供應(yīng)緊張以及煤炭?jī)r(jià)格攀升影響，價(jià)格大幅下滑可能性不大。隨著環(huán)保約束力的進(jìn)一步加強(qiáng)，尤其是京津冀及周邊地區(qū)受環(huán)保治理的影響會(huì)更大，行業(yè)將維持較低開(kāi)工率。此外，新的能耗標(biāo)準(zhǔn)和環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)對(duì)行業(yè)提出了更高要求，地方政府也會(huì)陸續(xù)出臺(tái)更為嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)，企業(yè)面臨的壓力會(huì)越來(lái)越大，環(huán)保投入的成本也會(huì)相應(yīng)增加，都將支撐化肥價(jià)格。
需求提升、原料成本增加、環(huán)保導(dǎo)致的供應(yīng)量減少有望支撐2018年春季市場(chǎng)價(jià)格。但是產(chǎn)能過(guò)剩、轉(zhuǎn)型升級(jí)等任務(wù)和矛盾仍是橫亙?cè)谛袠I(yè)面前的障礙。行業(yè)仍需以化解產(chǎn)能過(guò)剩為首要任務(wù)，淘汰落后產(chǎn)能與優(yōu)化傳統(tǒng)產(chǎn)能并行，堅(jiān)持提高行業(yè)技術(shù)和環(huán)保水平，深入推進(jìn)科技創(chuàng)新和綠色發(fā)展，加快提升農(nóng)化服務(wù)水平，加快推進(jìn)供給側(cè)改革，盡早實(shí)現(xiàn)行業(yè)健康發(fā)展。