電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格下跌鋰企仍在擴(kuò)產(chǎn) 信心源自終端市場(chǎng)尚有潛力
曾經(jīng)漲勢(shì)洶涌的碳酸鋰，在2023年價(jià)格顯出了頹勢(shì)，數(shù)據(jù)顯示，2月13日電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格下跌2000元/噸，均價(jià)報(bào)45.3萬元/噸，不僅和2023年初的約52萬元/噸價(jià)格相比，跌幅超過12%，和2022年11月中旬約60萬元/噸歷史高位相比，跌幅更超過了24%。
對(duì)此，市場(chǎng)分析人士表示，從碳酸鋰需求端看，節(jié)后需求并未呈現(xiàn)迅速恢復(fù)狀態(tài)，供給端庫存積壓導(dǎo)致供過于求，市場(chǎng)有低價(jià)清貨行為?；谖磥硎袌?chǎng)預(yù)期，目前供需端還在擴(kuò)建產(chǎn)能。
多家鋰企積極擴(kuò)張產(chǎn)能
近兩年新能源汽車保有量快速提升。公安部統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2022年底，全國新能源汽車保有量達(dá)1310萬輛，占汽車總量的4.10%，而2020年全國新能源汽車保有量只有492萬輛，占汽車總量的1.75%。
受下游新能源汽車需求影響，導(dǎo)致電池級(jí)碳酸鋰等動(dòng)力電池原材料的需求量空前擴(kuò)大，造成了供需關(guān)系的嚴(yán)重不平衡。2020年末約5萬元/噸的電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格，在兩年多時(shí)間上漲了十余倍。
在市場(chǎng)高價(jià)的刺激下，碳酸鋰供應(yīng)端產(chǎn)能加速擴(kuò)張。中國有色金屬工業(yè)協(xié)會(huì)鋰業(yè)分會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2022年中國三元正極材料產(chǎn)量65.6萬噸，同比增幅約為48.8%；磷酸鐵鋰產(chǎn)量119.6萬噸，同比增幅約為160.6%。
不僅如此，新一輪的鋰資源擴(kuò)張也在進(jìn)行中，天齊鋰業(yè)1月9日宣布通過控股子公司TLEA擬購買澳大利亞ESS所有股份，ESS擁有多個(gè)鋰礦和金礦所有權(quán)。1月20日，海南礦業(yè)發(fā)布公告，擬以1.18億美元現(xiàn)金方式增資Kodal Minerals PLC及其全資子公司Kodal Mining UK，從而獲得馬里的Bougouni鋰礦資產(chǎn)。
洛克資本投資董事總經(jīng)理李音臨表示，海內(nèi)外碳酸鋰廠家開工率提升，疊加國內(nèi)碳酸鋰社會(huì)庫存高企，是近期碳酸鋰降價(jià)的主要原因。不過，由于新能源車和儲(chǔ)能廠商還在擴(kuò)張產(chǎn)能，對(duì)碳酸鋰的需求保持強(qiáng)勁，這也是多家鋰企宣布擴(kuò)大鋰資源布局的原因。
面對(duì)2023年鋰資源產(chǎn)能擴(kuò)張潮和碳酸鋰價(jià)格下降，業(yè)內(nèi)也存在產(chǎn)能過剩的擔(dān)憂。無錫數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究院執(zhí)行院長吳琦表示，談產(chǎn)能過剩還需要結(jié)合需求端來看，需求方面雖然有新能源汽車國家補(bǔ)貼退坡和油價(jià)下調(diào)影響，但政策端還在積極推動(dòng)新能源汽車滲透率提升，同時(shí)儲(chǔ)能市場(chǎng)需求在清潔能源政策影響下正在加快發(fā)展，也成為碳酸鋰價(jià)格的重要支撐。
碳酸鋰價(jià)格有望維持高位波動(dòng)
不只是碳酸鋰，鎳、鈷、磷等動(dòng)力電池原料價(jià)格近期也在走跌。對(duì)此，IPG中國首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家柏文喜分析，原材料價(jià)格下降疊加各地推出新能源汽車置換補(bǔ)貼活動(dòng)，對(duì)于帶動(dòng)2023年新能源汽車銷量增長和車價(jià)下調(diào)，有明顯的助力作用，新能源汽車等終端市場(chǎng)潛力還未得到充分發(fā)掘。
公共領(lǐng)域車輛使用頻率高，燃油消耗和污染排放總量占比大，示范帶動(dòng)作用強(qiáng)。在1月30日工業(yè)和信息化部等八部門聯(lián)合印發(fā)的《關(guān)于組織開展公共領(lǐng)域車輛全面電動(dòng)化先行區(qū)試點(diǎn)工作的通知》（下稱“《通知》”）提出，按照定量、定性相結(jié)合的方式提出電動(dòng)化比例、充換電建設(shè)數(shù)量、新技術(shù)新模式創(chuàng)新應(yīng)用工作目標(biāo)要求，建立獎(jiǎng)勵(lì)措施，推動(dòng)試點(diǎn)車輛實(shí)現(xiàn)質(zhì)的有效提升和量的合理增長。
近期工業(yè)和信息化部就《通知》回答問題時(shí)表示，預(yù)計(jì)2023年新能源汽車產(chǎn)銷仍將保持較快增長態(tài)勢(shì)，將重點(diǎn)開展優(yōu)化政策供給、保障穩(wěn)定運(yùn)行、支持創(chuàng)新突破、優(yōu)化發(fā)展環(huán)境和深化開放發(fā)展五個(gè)方面工作。在“保障穩(wěn)定運(yùn)行”方面表示，積極開展整車、零部件、基礎(chǔ)元器件、關(guān)鍵材料等產(chǎn)業(yè)鏈上下游的交流合作，打擊投機(jī)炒作、捂盤惜售等不正當(dāng)競(jìng)爭行為，多措并舉做好關(guān)鍵原材料保供穩(wěn)價(jià)工作。
深度科技研究院院長張孝榮認(rèn)為，碳酸鋰2023年以來價(jià)格下行除了需求變?nèi)跚規(guī)齑嫔形聪猓硪粋€(gè)原因是碳酸鋰價(jià)格去年上漲過快，引來了監(jiān)管部門重點(diǎn)關(guān)注，嚴(yán)查產(chǎn)業(yè)上下游囤積居奇和哄抬價(jià)格等擾亂市場(chǎng)秩序的行為。
張孝榮說：“隨著新能源汽車需求持續(xù)擴(kuò)大，尤其是在政策鼓勵(lì)下，包括公共領(lǐng)域車輛等更多車型電動(dòng)化轉(zhuǎn)型，會(huì)持續(xù)繁榮新能源汽車市場(chǎng)，碳酸鋰價(jià)格有望維持高位波動(dòng)?！?/p>
部分鋰礦企業(yè)已開始未雨綢繆，憑借自身資源優(yōu)勢(shì)延長產(chǎn)業(yè)鏈條。贛鋒鋰業(yè)近期發(fā)布公告表示，在2月28日將召開2023年第一次臨時(shí)股東大會(huì)，表決內(nèi)容包括《關(guān)于贛鋒鋰電投資建設(shè)年產(chǎn)10GWh新型鋰電池及儲(chǔ)能總部項(xiàng)目的議案》；天齊鋰業(yè)在去年8月宣布，成立廢舊動(dòng)力蓄電池回收及梯次利用公司。同時(shí)，亦有動(dòng)力電池企業(yè)為了保供擴(kuò)產(chǎn)，多方布局掌控鋰資源。
柏文喜說：“鋰電產(chǎn)業(yè)鏈公司的互相滲透，也讓市場(chǎng)供需與價(jià)格更加透明，有利于價(jià)格發(fā)現(xiàn)和抑制炒作現(xiàn)象，未來鋰電產(chǎn)業(yè)鏈依然以產(chǎn)能擴(kuò)張和應(yīng)用場(chǎng)景下沉為主?！?/p>
